Novo/Danske: Justerer kursmålet frem mod regnskab men siger fortsat "køb"

Novo Nordisk har fået skåret 15 kr. af kursmålet til 440 kr. af Danske Bank, der gentager anbefalingen "køb".

Det fremgår af en analyse fra banken.

Banken påpeger, at udbredelsen af Wegovy-pillen på det amerikanske marked går hurtigere end ventet.

- Vores model peger nu på et salg på cirka 9 mia. kr. i 2026 og mere end 17 mia. kr. i 2027, skriver banken i analysen.

Med hensyn til forventningerne til 2026 påpeger Danske Bank, at de ikke "vil se gode ud":

- Novo-ledelsen har allerede italesat 2026 til at være et år med signifikant modvind i USA, og vi tror, at selskabet vil komme med en forsigtig prognose, skriver Danske Bank.

Banken venter, at midtpunktet af Novos indtjeningsprognose i konstante valutakurser (CER) vil ligge på negative 4 pct., hvilket også gør sig gælden for væksten i driftsresultatet (EBIT).

- Vi er mere optimistiske end det - ikke mindst fordi lanceringen af Wegovy-pillen allerede har overgået vores forventninger, fremgår det af analysen.

Novo venter i 2025 en omsætningsfremgang på 8-11 pct. i lokal valuta og en vækst i driftsresultatet på 4-7 pct. i lokal valuta.

.\\˙ MarketWire