HøjrenteLande Mix

Højrenteobligationer

Nøgletal

  • ISIN

    DK0016231921

  • Startdato

    14.02.2003

  • Type

    Udbyttebetalende

  • Udbytte

    3,70 DKK

  • Risikoklasse

    4

  • Risikomærkning

    Gul

  • Formue (mio.)

    837 DKK

  • ÅOP

    1,43 %

  • Indirekte handelsomk.

    0.39 %

  •  
  • Central investorinformation

  • Faktaark

  • Prospekt

Se flere nøgletal

Profil

Højrenteobligationer i blandede valutaer
HøjrenteLande Mix er blandingen af fondene Sydinvest HøjrenteLande og HøjrenteLande Lokal Valuta, hvor allokeringen mellem de to fonde varetages af Sydinvest, ud fra hvor det er mest attraktivt at placere sig.

Den økonomiske udvikling i højrentelandene spår fremgang
Mange af højrentelandene har råstoffer som olie og gas, men også metaller og råvarer som soja, kakao m.v., som er efterspurgt globalt. Desuden er højrentelandenes andel af den globale økonomi steget markant de seneste 10-20 år, og flere økonomer forudser, at landene samlet set vil overhale de udviklede landes andel af verdensøkonomien inden for de næste 10 år.


Investeringsprofil for Sydinvest HøjrenteLande Mix
Fonden investerer i statsobligationer udstedt i hård valuta (fx dollar og euro) eller lokal valuta fra højrentelande i Østeuropa, Asien, Latinamerika, Afrika og Mellemøsten. Porteføljen styres aktivt, og andelen af obligationer udstedt i hård valuta og lokal valuta varierer baseret på forventninger til udviklingen i renter og valutakurser. Afkastet påvirkes af udviklingen i valutakurserne.

Kvartalskommentar for HøjrenteLande - opdateret 6/7/20

"V-vending eller endnu en bølge? Efter et kvartal med nedlukning og genåbning er det for mange langsomt ved at være hverdag. Kurserne på de finansielle markeder har formentlig rettet sig mere, end økonomien har gjort det i 2. kvartal og vil gøre det i 3."

Læs hele kvartalskommentaren her

Af seniorporteføljemanager Hans Christian Bachmann

  • Porteføljemanager
  • Vil du investere i Sydinvest HøjrenteLande Mix?

Afkast

Pr. 16/07/20 14:15

Afkast i dag: +0,00 %

Afkast i jun.: +1,58 %

År til dato: -6,08 %

Afkast og kurser pr. 16/07/20 14:15

Afkast i dag 0,00 %
Afkast ÅTD, % -6,08 %
Salg 73,58
Køb 74,08
Indre værdi 73,84
Formue (mio.) 837 DKK

Afkast - Opdateret 01/07/20

Afkast ÅTD, % -6,41 %
1 år -3,11 %
3 år -1,77 %
5 år 4,11 %
7 år 7,11 %
10 år 28,69 %

Afkast- og kursudvikling

Eksporter graf-data

Inkluder:

Kursudviklingen på afdelingen

Afkastmodul (inkl. udbytter)

OptjeningsårAfkastUdbytteHeraf aktieindkomstHeraf kapitalindkomstHeraf skattefriSkattekurs
201912,08 %3,700,003,700,0082,28
2018-6,43 %3,600,003,600,0076,92
20173,24 %6,800,006,800,0088,95
201610,63 %4,600,004,600,0090,73
2015-4,38 %4,900,004,900,0086,66
20144,84 %5,400,005,400,0095,79
2013-11,00 %5,500,005,500,0096,87
201217,16 %12,250,0012,250,00123,10
20113,30 %6,000,165,840,00108,83
201018,42 %5,500,495,010,00110,85
200941,12 %7,500,007,500,00100,58
2008-24,52 %6,750,006,750,0077,61
20072,60 %8,500,008,500,00111,39
20066,56 %11,750,0011,750,00120,15
200515,53 %10,500,0010,500,00123,01
200414,04 %13,500,0013,500,00119,63
200318,35 %14,000,0014,000,00118,35
20020,00 %0,000,000,000,000,00
Se mere

Hvordan læses tabellen?

Seneste udvikling

HøjrenteLande MixAfkast i juniÅr til dato
Afkast i fonden1,58 %-6,41 %
Afkast i fondens benchmark1,45 %-5,39 %

Klik for at skifte beløb

Det er kr. blevet til på

1 år

10 år

100 kr

Pr. 01-07-2020. Historiske afkast er ingen garanti for fremtidige afkast

Ansvarlighed

Ansvarlige investeringer: ESG

Ved investering i obligationer fra lande rundt om i verden inddrager fonden både sanktionslister og miljømæssige, sociale og ledelsesmæssige forhold (også kendt under betegnelsen ESG) i arbejdet med porteføljen.

Statsobligationer: En svær øvelse
I de fonde, der investerer i statsobligationer, har vi ikke samme mulighed for at udøve påvirkning som ved aktieinvesteringer. Det er vanskeligt at påvirke landenes ledere, da tilgængeligheden til dem er lav. Her arbejder vi i stedet med en eksklusionsliste over lande, som vi ikke vil investere i. Lande, som er på Udenrigsministeriets sanktionslister, er fx udelukket.

Sydinvest bruger Sydbank som ekspert på området for ansvarlige investeringer på obligationsområdet.

Sydinvest inddrager ESG-faktorer i udvælgelsen af landene i investeringsuniverset for HøjrenteLande-fondene. Det sker ved hjælp af en model, som er udviklet af Sydbank, kaldet Sydbank Sovereign ESG Score. De lande, som har lavest ESG-rating, eller som er ramt af sanktioner fra fx FN eller EU, kommer på eksklusionslisten.

Ratingen tager bl.a. udgangspunkt i:

  • vurdering af den kort- og langsigtede politiske udvikling
  • korruptionsniveauet
  • miljøet
  • niveauet for frihed i landene.

Se lande, som er ekskluderet fra vores investeringsunivers her

Beholdning

Beholdning

10 største positionerKuponLandValutaAndel
Mexican Bonos 03.06.20277,50MexicoMXN3,69 %
Poland 25.10.20234,00PolenPLN2,92 %
Poland 25.07.20262,50PolenPLN2,85 %
Russian Federal Bond - OFZ 07.10.20267,95RuslandRUB2,11 %
Peruvian Gov. 12.08.20326,15PeruPEN2,10 %
Thailand Government Bond 20.06.20313,65ThailandTHB2,10 %
Indonesia 15.06.20328,25IndonesienIDR2,09 %
Rep. of Ghana 14.10.203010,75GhanaUSD1,95 %
Brazil 01.01.20259,76BrasilienBRL1,91 %
South Africa Government Bond 31.01.20409,00SydafrikaZAR1,80 %
Antal værdipapirer i fonden: 163
Vis alle værdipapirer

Landefordeling

Landefordeling

LandAndelÆndring ÅTD
Mexico8,19 %-0,11 %
Indonesien7,69 %1,29 %
Rusland6,45 %-1,58 %
Polen5,77 %0,41 %
Brasilien5,55 %-0,20 %
Sydafrika5,22 %-0,70 %
Thailand4,35 %0,45 %
Colombia4,09 %0,38 %
Qatar3,77 %1,89 %
Øvrige48,91 %-2,02 %

Valutafordeling

ValutaAndel
Danske kroner (DKK)39,61 %
Euro (EUR)9,44 %
Polske zloty (PLN)6,03 %
Mexikanske peso (MXN)5,49 %
Indonesiske Rupiah (IDR)5,01 %
Brasilianske real (BRL)4,74 %
Russiske rubler (RUB)4,60 %
THB4,37 %
Sydafrikanske rand (ZAR)3,40 %
Amerikanske dollar (USD)2,72 %
Øvrige14,58 %

Regionsfordeling

RegionAndel
Latinamerika29,35 %
Østeuropa24,99 %
Asien17,75 %
Afrika14,42 %
Mellemøsten8,34 %
Caribien2,72 %
Øvrige2,41 %

Risiko

Lav risiko

Høj risiko

  • 1
  • 2
  • 3
  • 4
  • 5
  • 6
  • 7

Typisk lavt afkast

Typisk højt afkast

Risikoskala

Fondens placering på skalaen er bestemt af udsvingene i fondens regnskabsmæssige indre værdi over 5 år. Er fonden ikke 5 år, så anvendes fondens historiske benchmark målt over 5 år.

Hvordan læser du risikoskalaen?

Historiske afkastudsving p.a.

Forklaringer til afkastudsving

Varighedsfordeling

Obligationer fordelt på udsteder

Obligationer fordelt på udstederAndel
Realkreditobligationer0,00 %
Statsobligationer89,12 %
100% statsejet virksomhedsobligationer7,86 %
Virksomhedsobligationer0,00 %
Kontant3,02 %

Gns. rating og varighed

Gns. rating og varighedAndel
BBB- og højere45,95 %
BB- til BB+16,05 %
B+ eller lavere11,97 %
Gennemsnitlig ratingBBB-

Aktivfordeling

Omkostninger

Omkostninger

OmkostningerÅrlige omk.ÅOPIndirekte handelsomk.IndtrædelseUdtrædelse
HøjrenteLande Mix1,32 %1,43 %0.39 %0,36 %0,36 %

Hvad betyder de forskellige omkostningsbegreber?

Nøgletal

ISINDK0016231921
Effektiv rente5,03 %
Gennemsnitlig varighed6,93
Standardafvigelse 1 år16,58
Standardafvigelse 3 år10,48
Fondskode1623192
Sharpe Ratio (3 år)-0,09
Indre værdi ultimo 201982,28 DKK
Afkast i år (ultimo mdr.)-6,41 %
Introduktionsdato14.02.2003
Skattekurs 19. maj 1993-
BenchmarkEMBI GD & GBI-EM GD i DKK
BørsnoteretJa
UdbyttebetalendeJa
Andelsklasse formue(mio)837 DKK
Formue i fonden (mio)879 DKK
Stykstørrelse100
ValutaDKK
Generalforsamlingsdato01.04.2020
Udbytte (regnskab 2019)3,70
Forv. årlig omk.1,32 %
ÅOP1,43 %
Indirekte handelsomk.0.39 %
Antal værdipapirer i fonden164
InvesteringshorisontMin. 4 år
PorteføljemanagerThomas Brund
Indre værdi juni 202073,59