HøjrenteLande Korte Obl. Akk.
Højrenteobligationer
1,5 %
Pr. 02/06/23 16:31
LAV RISIKO
HØJ RISIKO
- 1
- 2
- 3
- 4
- 5
- 6
- 7
DK0060227908
0,99 %
Profil
Udnyt de højere renter på højrenteobligationer
Sydinvest HøjrenteLande Korte Obligationer Akk. er en interessant investeringsmulighed i lande med høj økonomisk vækst. Sydinvest HøjrenteLande Korte Obligationer Akk. investerer i statsobligationer fra lande i Østeuropa, Afrika, Latinamerika og Asien. Disse lande betaler ofte en rente, der er højere end renten på nordeuropæiske statsobligationer.
Lande med fremgang
Mange af højrentelandene har råstoffer som olie og gas, men også metaller og råvarer som soja, kakao m.v., som er efterspurgt globalt. Desuden er højrentelandenes andel af den globale økonomi steget markant de seneste 10-20 år, og flere økonomer forudser, at landene samlet set vil overhale de udviklede landes andel af verdensøkonomien inden for de næste 10 år.
Hvorfor investere i HøjrenteLande Korte Obl. Akk.?
-
Renteforskellen udnyttes
I højrentelande udnytter vi renteforskellen på de lave renter på de udviklede markeder, og de høje renter i udviklingslandene. -
Begrænset renterisiko
Fonden giver dig det høje renteafkast fra udviklingslandene, uden betydelig renterisiko, og uden at påtage sig risikoen på de lokale valutaer. -
Stor erfaring
Sydinvest har stor erfaring med investeringer i Emerging Markets, og har investeret i højrentelande siden år 2000.
Fondens investeringsprofil
Om filosofien bag fonden
Læs mereInvesteringsprofil
Fonden investerer i statsobligationer med kort løbetid fra højrentelande i Østeuropa, Asien, Latinamerika og Afrika og Mellemøsten, der primært er udstedt i dollar eller euro. Valutarisikoen i fonden er begrænset. Porteføljen styres aktivt og afspejler den aktuelle vurdering af hvilke lande og hvilke obligationer, der vurderes til at give det bedste afkast i forhold til risikoen.
Mød teamet bag
De der forvalter din investering
Læs mere
Thomas Brund
EM Obligationschef
Obligationschef i Sydbanks Emerging Markets Debt Team med primær fokus på global allokering på hård og lokal valuta og den overordnede investeringsproces. Thomas Brund har en bachelorgrad i finansiering.
Rune Juel Hansen
Seniorporteføljemanager
Seniorporteføljemanager og en del af Sydbanks Emerging Markets Debt Team med primær fokus på hård valuta samt kvantitativ analyse, risiko-styring og papirvalg i alle HøjrenteLande porteføljer. Rune Juel Hansen har en kandidatgrad i finansiering.
Jens Erik Boesen
Seniorporteføljemanager
Seniorporteføljemanager og en del af Sydbanks Emerging Markets Debt Team med primær fokus på lokal valuta samt teamets COSMO-værdiansættelsesmodel, risikostyring og papirvalg i alle Højrentelande lo-kal valuta porteføljer. Jens Erik Boesen har en kandidatgrad i økonomi.
Hans Christian Bachmann
Senioranalytiker
Senioranalytiker og en del af Sydbanks Emerging Markets Debt Team med primær fokus på politisk og økonomisk analyse på globalt plan og landeniveau samt ansvarlig for udvikling af Sydbanks proces for ESG på landeniveau. Hans Christian Bachmann har en kandidatgrad i økonomi.
Anette Melchiorsen
Seniorporteføljemanager
Seniortrader og en del af Sydbanks Emerging Markets Debt Team med primær fokus på alle aspekter af obligations-, valuta- og derivathandler i Højrentelande porteføljerne. Anette Melchiorsen har en kandidatgrad i økonomi.
Thomas Rytter
Kvantitativ analytiker
Kvantitativ analytiker i Sydbanks obligationsanalyse med primær fokus på udvikling og vedligeholdelse af de risikostyrings- og prisfastsættelsessystemer, som teamet anvender. Thomas Rytter har en kandidatgrad i matematik-økonomi.
Det praktiske
Hvilke midler du kan investere med
Læs mereHvem kan investere i fonden?
Du kan investere både frie midler, pensionsmidler og midler fra selskaber i Sydinvest HøjrenteLande. Spørg i dit pengeinstitut, hvad der er bedst for dig.
Afkast (efter omkostninger)
Afkast
Pr. 02/06/23 16:31Afkast i dag: +0,25 %
Afkast i maj.: +0,62 %
År til dato: +1,50 %
Afkast og kurser pr. 02/06/23 16:31
| Afkast i dag | 0,25 % |
| Afkast ÅTD, % | 1,50 % |
| Salg | - |
| Køb | - |
| Indre værdi | 110,40 |
| Formue (mio.) | 184 DKK |
Afkast - Opdateret 01/06/23
| Afkast ÅTD, % | 1,22 % |
| 1 år | -0,72 % |
| 3 år | -2,01 % |
| 5 år | -5,29 % |
| 7 år | -1,95 % |
| 10 år | -2,31 % |
Afkast- og kursudvikling
Afkastmodul (inkl. udbytter)
| Optjeningsår | Afkast | Udbytte | Heraf aktieindkomst | Heraf kapitalindkomst | Heraf skattefri | Skattekurs |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2022 | -9,17 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 108,77 |
| 2021 | -0,75 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 119,30 |
| 2020 | 0,27 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 120,15 |
| 2019 | 4,74 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 120,31 |
| 2018 | -3,37 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 114,87 |
| 2017 | 4,62 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 118,88 |
| 2016 | 3,02 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 113,62 |
| 2015 | -2,13 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 110,29 |
| 2014 | 0,28 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 112,69 |
| 2013 | 1,13 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 112,38 |
| 2012 | 8,42 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 113,00 |
| 2011 | 0,20 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 102,49 |
| 2010 | 2,29 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 102,29 |
| Se mere | ||||||
Seneste udvikling
| HøjrenteLande Korte Obligationer Akkumulerende | Afkast i maj | År til dato |
|---|---|---|
| Afkast i fonden | 0,62 % | 1,22 % |
Klik for at skifte beløb
Det er kr. blevet til på
10000 kr
Pr. 01-06-2023. Historiske afkast er ingen garanti for fremtidige afkast
Ansvarlighed
Ved investering i obligationer fra lande rundt om i verden inddrager fonden både sanktionslister og miljømæssige, sociale og ledelsesmæssige forhold (også kendt under betegnelsen ESG) i arbejdet med porteføljen.
Statsobligationer: En svær øvelse
I de fonde, der investerer i statsobligationer, har vi ikke samme mulighed for at udøve påvirkning som ved aktieinvesteringer. Det er vanskeligt at påvirke landenes ledere, da tilgængeligheden til dem er lav. Her arbejder vi i stedet med en eksklusionsliste over lande, som vi ikke vil investere i. Lande, som på relevant vis er på Udenrigsministeriets sanktionslister, er fx udelukket.
Sydinvest bruger Sydbank som ekspert på området for ansvarlige investeringer på obligationsområdet.
Sydinvest inddrager ESG-faktorer i udvælgelsen af landene i investeringsuniverset for HøjrenteLande-fondene. Det sker ved hjælp af en model, som er udviklet af Sydbank, kaldet Sydbank Sovereign ESG Score. De lande, som har lavest ESG-rating, eller som er ramt af relevante sanktioner fra fx FN eller EU, kommer på eksklusionslisten.
Ratingen tager bl.a. udgangspunkt i:
- vurdering af den kort- og langsigtede politiske udvikling
- korruptionsniveauet
- miljøet
- niveauet for frihed i landene.
Se lande, som er ekskluderet fra vores investeringsunivers her
Beholdning
Beholdning
| 10 største positioner | Kupon | Land | Valuta | Andel |
|---|---|---|---|---|
| Indonesia Government International Bond 14.06.2023 | 2,63 | Indonesien | EUR | 6,59 % |
| Colombia Government International Bond 22.03.2026 | 3,88 | Colombia | EUR | 6,49 % |
| Rep of South Africa Gov 24.07.2026 | 3,75 | Sydafrika | EUR | 4,79 % |
| Ivory Coast Government International Bo 15.06.2025 | 5,13 | Elfenbenskysten | EUR | 4,78 % |
| Romanian Government International Bond 27.09.2026 | 5,00 | Rumænien | EUR | 4,46 % |
| Macedonia Government International Bond 26.07.2023 | 5,63 | Makedonien | EUR | 4,19 % |
| Montenegro Government International Bon 21.04.2025 | 3,38 | Montenegro | EUR | 3,74 % |
| Saudi Government International Bond 22.10.2025 | 2,90 | Saudi Arabien | USD | 3,44 % |
| Kenya 24.06.2024 | 6,88 | Kenya | USD | 3,24 % |
| Petroleos Mexicanos 21.02.2024 | 3,75 | Mexico | EUR | 2,95 % |
| Antal værdipapirer i fonden: 43 | ||||
| Vis alle værdipapirer | ||||
Landefordeling
Landefordeling
| Land | Andel | Ændring ÅTD |
|---|---|---|
| Indonesien | 9,35 % | 0,25 % |
| Colombia | 6,49 % | 0,23 % |
| Ungarn | 5,45 % | 0,44 % |
| Kasakhstan | 5,18 % | 0,29 % |
| Sydafrika | 4,79 % | 0,22 % |
| Elfenbenskysten | 4,78 % | -0,22 % |
| Rumænien | 4,46 % | -0,35 % |
| Chile | 4,44 % | 2,19 % |
| Makedonien | 4,19 % | -0,03 % |
| Øvrige | 50,88 % | -2,45 % |
Regionsfordeling
| Region | Andel |
|---|---|
| Østeuropa | 32,74 % |
| Afrika | 24,64 % |
| Latinamerika | 22,13 % |
| Asien | 11,73 % |
| Mellemøsten | 4,69 % |
| Øvrige | 4,06 % |
Valutafordeling
| Valuta | Andel |
|---|---|
| Euro (EUR) | 61,82 % |
| Danske kroner (DKK) | 37,74 % |
| Amerikanske dollar (USD) | 0,44 % |
| Øvrige | 0,00 % |
Risiko
Lav risiko
Høj risiko
- 1
- 2
- 3
- 4
- 5
- 6
- 7
Typisk lavt afkast
Typisk højt afkast
Risikoskala
Fondens placering på skalaen er bestemt af udsvingene i fondens regnskabsmæssige indre værdi over 5 år. Er fonden ikke 5 år, så anvendes fondens historiske benchmark målt over 5 år.
Obligationer fordelt på udsteder
| Obligationer fordelt på udsteder | Andel |
|---|
Historiske afkastudsving p.a.
Varighedsfordeling
Gns. rating og varighed
| Gns. rating og varighed | Andel |
|---|
Omkostninger
Omkostninger
| Omkostninger | Løbende omk. | Transaktionsomk. | Indtrædelse | Udtrædelse |
|---|---|---|---|---|
| HøjrenteLande Korte Obl. Akk. | 0,99 % | 0,18 % | 0,41 % | 0,41 % |
Dokumenter
Nøgletal
Nøgletal pr. 31/5-23
| ISIN | DK0060227908 |
| Fondskode | 6022790 |
| Introduktionsdato | 31.05.2010 |
| Benchmark | - |
| Børsnoteret | Ja |
| Udbyttebetalende | Nej |
| Generalforsamlingsdato | 27.03.2023 |
| Investeringshorisont | Min. 4 år |
| Porteføljemanager | Thomas Brund |
| Valuta | DKK |
| Løbende omkostninger | 0,9919 % |
| Transaktionsomk. | 0,18 % |
| Andelsklasse formue(mio) | 184 DKK |
| Formue i fonden (mio) | 226 DKK |
| Stykstørrelse | 100 |
| Skattekurs ultimo 2022 | 108,77 DKK |
| Indre værdi maj 2023 | 110,10 |
| Skattekurs 19. maj 1993 | - |
| Antal værdipapirer i fonden | 44 |
| Udbytte (regnskab 2022) | 0,00 |
| Afkast i år (ultimo mdr.) | 1,22 % |
| Standardafvigelse 1 år (pr. 28/4-23) | 5,12 |
| Standardafvigelse 3 år (pr. 28/4-23) | 4,94 |
| Sharpe Ratio (3 år) (pr. 28/4-23) | - |
Kvartalskommentar for HøjrenteLande - opdateret 14/4/23
"Den økonomiske vækst i højrentelandende viser store forskelle. I Østeuropa og Latinamerika vil den økonomiske vækst i år være svag, mens den i Asien og Mellemøsten vil være solid."Hans Christian Bachmann
SenioranalytikerLæs mere