USA Ligevægt & Value
Basisaktier
Profil
Få en god spredning på amerikanske aktier
Verdens største aktiemarked ligger i USA, hvilket gør amerikanske aktier til en oplagt del af enhver portefølje. Med Sydinvest USA Ligevægt & Value giver vi let adgang til en bred eksponering på tværs af sektorer og selskaber. Sydinvest USA Ligevægt og Value investerer i ca. 100 aktier fra USA.
Fokus på aktieudvælgelse i investeringsforening
To-mands teamet bag Sydinvest USA Ligevægt & Value har et stort fokus på rendyrket aktieudvælgelse. Udover at være billig skal en aktie opfylde en række kriterier for at kunne blive en del af porteføljen. En aktie vurderes både på sin kvalitet, finansielle styrke, kapitalanvendelse og indtjeningsmomentum. Ved at vurdere en aktie fra flere sider øger vi sandsynligheden for at udvælge de bedste valueaktier til porteføljen.
Investeringsprofil for Sydinvest USA Ligevægt & Value
Fonden er aktivt forvaltet og følger en ligevægts- og valuestrategi. Strategien går i al sin enkelthed ud på to ting. For det første investeres der i aktier, som handler til en lav pris, de såkaldte valueaktier. For det andet vægtes alle porteføljens aktier ens, hvilket medfører, at det meste af formuen investeres i små- og mellemstore aktier. Grunden til, at vi følger en ligevægts- og valuestrategi er, at billige og små aktier historisk set har vist sig at slå aktiemarkedet over tid. Ved sammensætningen af porteføljen søges sektorrisikoen minimeret i forhold til fondens sammenligningsindeks. Det gøres for ikke at tage unødig risiko på tværs af sektorer.
Kvartalskommentar - opdateret 6/7/20
"Med en stigning på 16,3 % bød 2. kvartal på store aktiekursstigninger."
Af seniorporteføljemanager Michael Dahlwad Thomassen
-
Porteføljemanager
Romanas Narusis
Romanas Narusis er seniorporteføljemanager og har ansvar for Verden Ligevægt & Value, USA Ligevægt & Value og Europa Ligevægt og Value. Romanas blev ansat i Sydinvest i 2008 og har tidligere været porteføljemanager på afdelingen Sydinvest IT. Romanas har en bachelorgrad i økonometri fra Litauen og har efterfølgende uddannet sig til cand.oecon. i Danmark. Under sin tid i Sydinvest har Romanas erhvervet sig titlerne som Chartered Financial Analyst (CFA) og Financial Risk Manager (FRM).
Erhvervserfaring: siden 2008
Ansat i Sydinvest/Sydbank fra 2008
Uddannelse: Cand.oecon., CFA, FRM
Mail: romanas.narusis@sydbank.dk
Michael Thomassen
Michael Thomassen er seniorporteføljemanager for afdelingerne Verden Ligevægt & Value, USA Ligevægt & Value og Europa Ligevægt og Value. Michael har været porteføljemanager i Sydinvest siden 2008 og har tidligere haft ansvaret for afdelingerne Sydinvest IT og Sydinvest Klima & Miljø. Michael er uddannet cand.oecon. fra Aarhus Universitet og har efterfølgende erhvervet sig titlerne som Chartered Financial Analyst (CFA) og Financial Risk Manager (FRM).
Erhvervserfaring: siden 2007
Ansat i Sydinvest/Sydbank fra 2007
Uddannelse: cand.oecon., CFA, FRM
Mail: michael.thomassen@Sydbank.dk - Vil du investere i Sydinvest USA Ligevægt & Value?
Hvem kan investere i fonden?
Du kan investere både frie midler, pensionsmidler og midler fra selskaber i fonden. Spørg i dit pengeinstitut, hvad der er bedst for dig.Hvorfor investere i Sydinvest USA Ligevægt & Value?
- Let adgang til verdens største og toneangivende aktiemarked
- Sydinvest USA investerer bredt i amerikanske selskaber og sektorer og giver således en god risikospredning på det amerikanske aktiemarked.
- Vi investerer efter et ligevægts- og valueprincip, som historisk har givet et merafkast.
- Fonden henvender sig til investorer, som har positive forventninger til amerikanske selskaber og/eller den amerikanske dollar.
- Fonden investerer i ca. 100 selskaber spredt på forskellige brancher.
Afkast og kursudsving
På kort sigt kan kursudsvingene være større end på øvrige obligations- og aktiefonde, og der kan også være perioder med negativt afkast. Afkastet i fonden består af kursændringer og udbytte.Bemærk:
Fonden har den 4.12.08 skiftet navn fra Sydinvest e-Business til Sydinvest USA (se historiske data)
Fonden har den 10.06.13 skiftet navn fra Sydinvest USA til Sydinvest USA Ligevægt og Value. - Let adgang til verdens største og toneangivende aktiemarked
Afkast
Pr. 16/07/20 14:15Afkast i dag: +0,01 %
Afkast i jun.: -0,16 %
År til dato: -14,38 %
Afkast og kurser pr. 16/07/20 14:15
| Afkast i dag | 0,01 % |
| Afkast ÅTD, % | -14,38 % |
| Salg | 31,49 |
| Køb | 31,55 |
| Indre værdi | 31,52 |
| Formue (mio.) | 250 DKK |
Afkast - Opdateret 01/07/20
| Afkast ÅTD, % | -14,43 % |
| 1 år | -4,80 % |
| 3 år | 7,62 % |
| 5 år | 26,55 % |
| 7 år | 94,96 % |
| 10 år | 199,36 % |
Afkast- og kursudvikling
Afkastmodul (inkl. udbytter)
| Optjeningsår | Afkast | Udbytte | Heraf aktieindkomst | Heraf kapitalindkomst | Heraf skattefri | Skattekurs |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2019 | 25,27 % | 2,40 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 39,15 |
| 2018 | -5,03 % | 3,80 | 3,80 | 0,00 | 0,00 | 34,73 |
| 2017 | 2,55 % | 3,10 | 3,10 | 0,00 | 0,00 | 39,59 |
| 2016 | 20,58 % | 5,30 | 5,30 | 0,00 | 0,00 | 44,01 |
| 2015 | 11,48 % | 2,20 | 2,20 | 0,00 | 0,00 | 38,72 |
| 2014 | 26,61 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 34,73 |
| 2013 | 27,23 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 27,43 |
| 2012 | 8,88 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 21,36 |
| 2011 | 4,59 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 19,80 |
| 2010 | 28,66 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 18,93 |
| 2009 | 17,91 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 14,72 |
| 2008 | -41,25 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 12,48 |
| 2007 | -4,95 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 21,27 |
| 2006 | -7,78 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 22,35 |
| 2005 | 18,61 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 24,23 |
| 2004 | 8,72 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 20,43 |
| 2003 | 52,67 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 18,79 |
| 2002 | -48,95 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 12,30 |
| 2001 | -53,31 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 24,70 |
| 2000 | -48,36 % | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 55,89 |
| Se mere | ||||||
Seneste udvikling
| USA Ligevægt & Value | Afkast i juni | År til dato |
|---|---|---|
| Afkast i fonden | -0,16 % | -14,43 % |
| Afkast i fondens benchmark | 1,25 % | -2,76 % |
Klik for at skifte beløb
Det er kr. blevet til på
100 kr
Pr. 01-07-2020. Historiske afkast er ingen garanti for fremtidige afkast
Ansvarlighed
Ansvarlige investeringer: ESG
Fonden inddrager miljømæssige, sociale og ledelsesmæssige forhold (også kendt under betegnelsen ESG) i arbejdet med porteføljen.
Dialog (engagement) og eksklusion
Udgangspunktet for arbejdet med ansvarlighed i fonden er inddragelse af ESG i investeringsprocessen.
Sammen med analysevirksomheden Sustainalytics holder vi øje med, at de selskaber, som vi investerer i, lever op til vores krav om ansvarlighed. Det kan eksempelvis være inden for områder som menneskerettigheder, anti-korruption, arbejdstagerrettigheder og miljømæssige forhold.
Hvis der er problemer med et selskab, forsøger vi i samarbejde med Sustainalytics via dialog og løbende kontakt at ændre selskabet adfærd. Dette kaldes ”engagement” på engelsk. Hvis dialogen med et selskab viser sig ikke at være frugtbar, bliver selskabet til sidst ekskluderet fra Sydinvests investeringsunivers.
Selskaber med aktiviteter inden for landminer, klyngebomber og atomvåben udelukkes konsekvent fra alle fonde.
På Emerging Markets screenes yderligere for selskaber med store ESG-risici og et lavt beredskab til at håndtere disse.
Se selskaber, som er ekskluderet fra vores investeringsunivers her
Beholdning
Beholdning
| 10 største positioner | Branche | Land | Andel |
|---|---|---|---|
| MetroPCS Communications | Trådløs Telekommunikation | USA | 2,22 % |
| Owens Corning | Byggeprodukter | USA | 1,25 % |
| AbbVie Inc | Bioteknologi | USA | 1,21 % |
| Microsoft | Systemsoftware | USA | 1,20 % |
| Accenture A | IT Konsulent- & Andre Serviceydelser | USA | 1,19 % |
| Southwest Airlines | Luftfartsselskaber | USA | 1,19 % |
| Newell Rubbermaid | Køkkenudstyr | USA | 1,18 % |
| Applied Materials | Halvlederudstyr | USA | 1,17 % |
| Electronic Arts | Interaktiv hjemmeunderholdning | USA | 1,17 % |
| Activision | Interaktiv hjemmeunderholdning | USA | 1,16 % |
| Antal værdipapirer i fonden: 99 | |||
| Vis alle værdipapirer | |||
Branchefordeling
| Branche | Andel | Ændring ÅTD |
|---|---|---|
| Informationsteknologi | 23,23 % | 0,32 % |
| Sundhedspleje og personlig service | 14,53 % | 0,88 % |
| Telekommunikationsservices | 11,15 % | 0,87 % |
| Finans | 10,80 % | -1,88 % |
| Forbrugsgoder | 10,37 % | 0,33 % |
| Industri | 8,66 % | -0,25 % |
| Konsumentvarer | 7,27 % | 0,35 % |
| Ejendomssektoren | 2,98 % | 0,02 % |
| Materialer | 2,87 % | -0,12 % |
| Øvrige | 8,16 % | -1,38 % |
Risiko
Lav risiko
Høj risiko
- 1
- 2
- 3
- 4
- 5
- 6
- 7
Typisk lavt afkast
Typisk højt afkast
Risikoskala
Fondens placering på skalaen er bestemt af udsvingene i fondens regnskabsmæssige indre værdi over 5 år. Er fonden ikke 5 år, så anvendes fondens historiske benchmark målt over 5 år.
Omkostninger
Omkostninger
| Omkostninger | Årlige omk. | ÅOP | Indirekte handelsomk. | Indtrædelse | Udtrædelse |
|---|---|---|---|---|---|
| USA Ligevægt & Value | 1,41 % | 1,51 % | 0.04 % | 0,11 % | 0,11 % |
Nøgletal
| ISIN | DK0010270776 |
| Active Share | 78,9 |
| Tracking Error | 2,5 % |
| Standardafvigelse 1 år | 29,56 |
| Standardafvigelse 3 år | 20,71 |
| Fondskode | 1027077 |
| Sharpe Ratio (3 år) | 0,14 |
| Indre værdi ultimo 2019 | 39,15 DKK |
| Afkast i år (ultimo mdr.) | -14,43 % |
| Introduktionsdato | 31.10.2000 |
| Skattekurs 19. maj 1993 | - |
| Benchmark | MSCI USA Inkl. nettoudbytte |
| Børsnoteret | Ja |
| Udbyttebetalende | Ja |
| Andelsklasse formue(mio) | 250 DKK |
| Formue i fonden (mio) | 755 DKK |
| Stykstørrelse | 100 |
| Valuta | DKK |
| Generalforsamlingsdato | 01.04.2020 |
| Udbytte (regnskab 2019) | 2,40 |
| Forv. årlig omk. | 1,41 % |
| ÅOP | 1,51 % |
| Indirekte handelsomk. | 0.04 % |
| Antal værdipapirer i fonden | 99 |
| Investeringshorisont | Min. 4 år |
| Porteføljemanager | M. Thomassen & R. Narusis |
| Indre værdi juni 2020 | 31,50 |